Goldman Sachs vende participação em seguradora britânica

Fonte: Valor Econômico

 

Por Sarah Jones | Bloomberg

A empresa de participações Blackstone e o fundo soberano de Cingapura (GIC) vão comprar uma fatia majoritária da divisão europeia de seguros do Goldman Sachs. Cada uma das instituições vai adquirir 28,5% das ações da seguradora Rothesay Life, sediada em Londres e administrada por Addy Loudiadis, sócia do Goldman Sachs, informou ontem o banco de investimentos americano.

A Massachusetts Mutual Life Insurance também vai adquirir 7% do capital da Rothesay, e o Goldman manterá 36%. O preço da seguradora não foi revelado.

"É mais eficiente para o Goldman Sachs, em termos de capital, compartilhar o controle [da Rothesay] com outros investidores", disse Michael Sherwood, vice-presidente do conselho de administração do banco. "A Rothesay poderá continuar a crescer como empresa independente, com a vantagem do controle diversificado."

A companhia tem cerca de US$ 19,4 bilhões em contratos de seguro com empresas como a British Airways, da IAG, e a divisão britânica da GM. Empresas como a Rothesay prometem pagar pensões caso os aposentados ultrapassem determinada idade e usam derivativos para se proteger desse risco. A seguradora normalmente recebe uma parcela dos ativos do plano de pensão.

Em agosto, o Goldman informou que pretendia vender uma fatia majoritária na Rothesay, que tem cerca de US$ 9,66 bilhões em ativos, nos 12 meses seguintes, diante do endurecimento das normas para o capital dos bancos. Neste ano, o banco já vendeu cerca de 80% do Global Atlantic Financial Group, empresa de resseguros sediada nas Bermudas.

Addy disse no comunicado que diversificar a base de acionistas da Rothesay é o próximo estágio na estratégia da empresa. A seguradora continuará a operar com base numa "sólida linha" de oportunidades, disse.

Chad Pike, diretor de oportunidades táticas na Europa da Blackstone, disse que a Rothesay está "bem posicionada" para se beneficiar do potencial de crescimento do mercado britânico de seguros de pensão, com a alta das taxas de juros. Tay Lim Hock, presidente da área de investimentos especiais do GIC, disse que o fundo vê "potencial de longo prazo" para o crescente mercado de seguros de pensão da empresa. O GIC é o oitavo maior fundo soberano do mundo, com estimados US$ 248 bilhões em ativos.

A Massachusetts Mutual, que já tinha investido 100 milhões de libras esterlinas em títulos subordinados da Rothesay há alguns meses, afirmou que a demanda por gestão de risco por parte dos planos de pensão britânicos de benefício definido oferece oportunidades de crescimento significativas.

A conclusão do negócio está sujeita à aprovação dos reguladores e órgãos antitruste, informou o banco em comunicado.